2025年的临了一个月，电板产业链又忙起来了。本日，两家公司传出新长单音问：

海科新源盘后公告，与法恩莱特公司签署《策略联结暨原材料供货契约》，法恩莱特在契约灵验期内（2026年1月1日至2028年12月31日）向海科新源购买电解液溶剂及添加剂27万吨。

另有媒体报说念称，宁德期间与韩国锂电板电解液制造商Enchem缔结为期五年的电解液供应合同，揣测35万吨，该合同畛域约合72.68亿元东说念主民币。

拉万古分线来看，12月以来，扫数电板产业链已有多个订单落地，订单时分从3年至5年不等（纳科诺尔未透露时分），触及要领涵盖锂盐、电解液、铜箔、正极材料、斥地等。

已透露的订单金额中，以宁德期间与Enchem的73亿元东说念主民币最高。但值得详确的是，盛新锂能与中翻新航的订单触及20万吨锂盐居品，在碳酸锂期货价钱已打破10万元/吨关隘确当下，以此瞎想该订单畛域或逾越200亿元。

一个个长单延续落地的同期，更为密集的则是扫数产业链的扩产行为。据《科创板日报》不透澈统计，12月已有至少10家公司透露产能膨胀新动向，触及要领囊括储能系统集成、电板制造、正负极材料、锂盐与电板结构件。

与上一轮电板产业链扩产潮显贵不同的是，这一次多家公司的扩产都明确对准了储能，包括亿纬锂能（维权）、派能科技、欣旺达、龙蟠科技、万华化学等。其中龙蟠科技还在上调募投技俩产能主张公告中评释，此举意在缓解公司现时边临的磷酸铁锂正极材料拜托压力，更好地缓和公司订单增长的需求。

比年储能需求高速增长，左证储能哄骗分会统计，2025年1-11月，国内新式储能新增招标畛域已打破400GWh，较之旧年同比增长75%，且大技俩握续放量。

国外储能需求则受益于数据中心电力需求，此前韩国三大电板厂商三星SDI、SK On及LG动力责罚决议已速即将业务重心转向储能系统，有筹画到2026年底前，将他们的好意思国总年产能提高一倍，从现在的300GWh擢升至600GWh。

东吴证券指出，天下储能需求高景气，上修需求。国内寂寞储能买卖格局经济性跑通，代替配储成为增长主力，后续多省政策出台可期，上修国内2025年储能装机需求35%增长至 150gwh+、2026年60%+增长至250gwh掌握。同期，新兴商场、欧洲大储翻番增长可握续，好意思国储能政策留有窗口期，分析师瞻望2025年天下储能装机60%增长至330Gwh+，对应电板需求600gwh，2026年保管50%-60%+增长至900-1000GWh，长久握续性可期。

从举座电板产业来看，国金证券以为，锂电供给竖立穿越满盈周期，库存周期适度两年去库阶段，端庄转入“主动补库”的茁壮期，基本面呈现2024年触底、2026年有望显然复苏。其中枢逻辑在于，终局需求受AI与储能拉动握续高增，而供给端因老本开支裁减导致扩产放缓开云(中国)kaiyun网页版登录入口开云体育，供需错配重现；跟着头部企业稼动率打满，行业由“内卷价钱战”转向“王人集挺价”，鼓吹价钱触底回升，产业链利润分派正向具备高壁垒、高汇集度的上游“硬瓶颈”材料要领改造，最终收场全行业的量利双升。（转载自科创板日报）

海量资讯、精确解读，尽在新浪财经APP